Wang tunai di tangan

Wang tunai hari adalah jumlah hari di mana organisasi dapat terus membayar perbelanjaan operasinya, memandangkan jumlah tunai yang ada. Pengurus harus mengetahui hari tunai dalam keadaan berikut:

• Semasa perniagaan dimulakan, dan belum menghasilkan wang tunai dari penjualan.

• Semasa bahagian rendah dari kitaran penjualan bermusim, ketika mungkin tidak ada penjualan.

• Semasa peralihan ke barisan produk baru, ketika penjualan lini produk lama kurang baik dan merosot.

Andaian utama dalam menentukan hari tunai adalah bahawa tidak ada aliran tunai dari penjualan; sebaliknya, hanya ada perbelanjaan operasi, seperti gaji, sewa, dan utiliti. Untuk menentukan jumlah perbelanjaan operasi ini, gunakan subtotal perbelanjaan operasi dalam penyata pendapatan, dan tolak semua perbelanjaan bukan tunai (biasanya penyusutan dan pelunasan). Kemudian bahagikan dengan 365 untuk menentukan jumlah aliran keluar tunai setiap hari. Akhirnya, bahagikan aliran keluar tunai setiap hari kepada jumlah tunai yang ada. Rumusannya adalah:

Tunai di tangan ÷ ((Perbelanjaan operasi - Perbelanjaan tanpa tunai) ÷ 365)

Sebagai contoh, syarikat permulaan mempunyai wang tunai $ 200,000. Perbelanjaan operasi tahunannya adalah $ 800,000, dan susut nilai $ 40,000. Pengiraan wang tunai hari adalah:

$ 200,000 ÷ (($ 800,000 Perbelanjaan operasi - Susut nilai $ 40,000) ÷ 365 hari)

= 96 hari tunai di tangan

Terdapat beberapa masalah dengan pengukuran ini. Pertama, ini berdasarkan aliran keluar tunai harian purata, yang sebenarnya tidak berlaku. Sebaliknya, wang tunai cenderung dibelanjakan dengan cara yang tidak stabil, seperti ketika sewa atau gaji dibayar. Juga, pihak pengurusan cenderung mengambil tindakan drastik untuk mengurangi perbelanjaan ketika simpanan tunai menurun, sehingga hari-hari operasi sebenarnya cenderung lebih lama daripada yang ditunjukkan oleh nisbah ini. Oleh itu, lebih baik menggunakan analisis aliran tunai terperinci untuk menentukan jangka masa tepat tunai yang ada, dengan kemas kini berkala.